Cashflow w okresie spowolnienia — co kontroluje CFO i kiedy

Lead: Spadek przychodów to nie zawsze problem płynności — i odwrotnie.

Dlaczego cashflow ≠ przychód

Wielu założycieli mierzy zdrowie firmy przez przychód lub EBITDA. To pułapka. Cashflow operacyjny pokazuje, czy firma faktycznie zarabia gotówkę — czy jest tylko optycznie rentowna.

Metryki tygodniowe

• Cash on hand (zapas dni)
• AR aging (przeterminowane należności)
• Wpływy vs prognoza tygodniowa

Metryki miesięczne

• DSO (Days Sales Outstanding)
• DPO (Days Payable Outstanding)
• Working Capital change
• Cash conversion cycle

Kiedy podjąć działania

Sygnały, które wymagają natychmiastowej reakcji zarządu:

1. Cash on hand spada poniżej 30 dni
2. DSO rośnie o >15% miesiąc do miesiąca
3. Klienci kategorii A zaczynają opóźniać płatności

Plan działania na 30/60/90 dni

Konkretny zestaw działań, które CFO uruchamia natychmiast po wykryciu sygnałów ostrzegawczych. Pełen szablon do pobrania z bazy wiedzy.